米株ポートフォリオ、AIブームで大幅上昇

2026年第2四半期、ポレン・キャピタルが運用する「5Perspectives Large Growth Composite Portfolio」は、26.63%（手数料 net）のリターンを記録しました。これは、ベンチマークであるラッセル1000グロース指数（Russell 1000 Growth Index）の同期間のリターン16.74%を大きく上回るものです。

同ポートフォリオの相対的なパフォーマンスを押し上げた主な銘柄は、アドバンスト・マイクロ・デバイセズ（AMD）、インテル（INTC）、そしてネビュラス・グループ（Nebius Group）でした。

テクノロジーセクターへのエクスポージャー（投資比率）は、ポートフォリオの中で引き続き最大であり、四半期を通じてその比率が増加しました。これは、人工知能（AI）分野の急速な発展が、勝者と敗者を分ける時間を圧縮しているという同社の見解に基づいています。ポレン・キャピタルは、このようなダイナミックな市場環境を乗り切るために、競争優位性分析に加え、テーマ分析やテクニカル分析を組み合わせた投資プロセスを採用しています。